ROYALTIES AS A MECHANISM FOR CAPITAL WITHDRAWAL: LEGAL AND ILLEGAL PRACTICES IN WAR CONDITIONS
Abstract
The article analyses the features of royalty as a mechanism for capital withdrawal, focusing on the forms of such activity in wartime. Emphasis is placed on the fact that the transitional state of the socio-economic system of Ukraine is characterized, on the one hand, by the formation of market practices, the development of new forms of economic activity and business management models, and, on the other, by the shadowing and criminalization of economic sectors. It is substantiated that one of such negative phenomena is the withdrawal of assets outside the economic system of the state by committing financial and other illegal transactions. This phenomenon is characterized as an economic and legal problem. The special relevance of neutralizing such illegal practices in wartime is emphasized. The main attention is focused on the features of using royalty as a tool for capital withdrawal outside Ukraine. The levels of danger and threats to the state economy of the use of withdrawing funds from Ukraine and the impact of such activities on the economic capacity of the state in conditions of war and loss of trust from international partners are characterized. The features of royalty as a tool for aggressive tax planning are determined, namely, the legal simplification of the alienation of intellectual property rights. The theoretical foundations of the study of this issue are outlined. The essence of royalty as a legal mechanism from the point of view of tax legislation is described. The features of the illegal use of royalty as a tool are given, reflecting specific schemes of such activity. The concept of assessing the illegality of royalty, which is used by tax authorities, is defined, and specific signs of illegality are identified. The main tools used to detect the illegal use of royalty are defined. The real scale of capital withdrawn using the royalty mechanism during the martial law period is described in detail, at the level of the author's diagram. The total losses of the economy based on the results of such indicators of illegal capital withdrawal are justified.
References
Вагнер І.М., Демко І.І., Пришляк Г.В. Особливості обліку та оподаткування роялті. Бухгалтерський облік, аналіз та аудит. 2018. Випуск. 2. С. 78-81.
Єрофеєнко Л.В. Договірне регулювання розподілу роялті та їх адміністрування органами колективного управління (ОКУ) в Україні. Наукові інновації та передові технології. 2025. № 12. С. 2683-2696.
Податковий кодекс України від 02.12.2010 № 2755-VI (пп. 14.1.225; ст. 39; ст. 103; пп. 140.5.7; ст. 141). URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/2755-17
Постанова Правління Національного банку України від 24.02.2022 № 18 «Про роботу банківської системи в період запровадження воєнного стану». URL: https://bank.gov.ua/admin_uploads/law/Resolution_24022022_18_kp.pdf
Роялті на пів мільярда: БЕБ заявила про підозру М. Фрідману у відмиванні коштів через колишній Альфа-Банк. Forbes Ukraine, 18.08.2023. URL: https://forbes.ua/money/royalti-na-pivmilyarda-beb-zayavila-pro-pidozru-mikhaylu-fridmanu-u-vidmivanni-koshtiv-cherez-kolishniy-alfa-bank-18082023-15499
Ухвала слідчого судді Шевченківського районного суду м. Києва у справі № 761/9337/22 (КП № 42022000000000463). ЄДРСР, док. № 105054037. URL: https://reyestr.court.gov.ua/Review/105054037
Ухвала слідчого судді Шевченківського районного суду м. Києва у справі № 761/19170/23. ЄДРСР, док. № 111745698. URL: https://reyestr.court.gov.ua/Review/111745698
Фрідману заявили про підозру через махінації із Сенс Банком. ZN.ua, 18.08.2023. URL: https://zn.ua/ukr/ECONOMICS/fridmanu-zajavili-pro-pidozru-cherez-makhinatsiji-iz-sens-bankom.html
Чугрій Г.А., Чугрій Н.А. Методика визначення ставки роялті у договорах трансферу технологій. Проблеми системного підходу в економіці. 2018. Випуск № 4. С. 110-117.
Чугрій Н.А. Роялті як інструмент залучення інвестицій в інноваційний розвиток аграрного підприємництва. Науковий вісник Ужгородського національного університету. Серія.: Міжнародні економічні відносини та світове господарство. 2017. Випуск 14. Частина 2. С. 182-186.
Court of Justice of the EU. Commission v Ireland and Others (C-465/20 P), 10.09.2024 (державна допомога Apple; функціональний аналіз ІВ). URL: https://curia.europa.eu
OECD. Transfer Pricing Guidelines for Multinational Enterprises and Tax Administrations (функції DEMPE щодо нематеріальних активів). URL: https://www.oecd.org/en/topics/sub-issues/transfer-pricing.html
OECD/G20. Base Erosion and Profit Shifting (BEPS): Action Plan (кроки 5, 8–10). URL: https://www.oecd.org/tax/beps/
OECD/G20. Pillar Two – Global Anti-Base Erosion Model Rules (глобальний мінімальний податок 15%). URL: https://www.oecd.org/en/topics/sub-issues/global-minimum-tax.html
Vahner I.M., Demko I.I., Pryshliak H.V. (2018). Osoblyvosti obliku ta opodatkuvannia roialti [Features of accounting and taxation of royalties]. Bukhhalterskyi oblik, analiz ta audit, no. 2, p. 78-81.
Yerofeienko L.V. (2025). Dohovirne rehuliuvannia rozpodilu roialti ta yikh administruvannia orhanamy kolektyvnoho upravlinnia (OKU) v Ukraini [Contractual regulation of the distribution of royalties and their administration by collective management bodies (CMBs) in Ukraine]. Naukovi innovatsii ta peredovi tekhnolohii, no 12, p. 2683-2696.
Podatkovyi kodeks Ukrainy vid 02.12.2010 № 2755-VI (pp. 14.1.225; st. 39; st. 103; pp. 140.5.7; st. 141) [Tax Code of Ukraine dated 02.12.2010 No. 2755-VI (clauses 14.1.225; article 39; article 103; clauses 140.5.7; article 141)]. Available at: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/2755-17
Postanova Pravlinnia Natsionalnoho banku Ukrainy vid 24.02.2022 № 18 «Pro robotu bankivskoi systemy v period zaprovadzhennia voiennoho stanu» [Resolution of the Board of the National Bank of Ukraine dated February 24, 2022 No. 18 “On the operation of the banking system during the period of martial law”]. Available at: https://bank.gov.ua/admin_uploads/law/Resolution_24022022_18_kp.pdf
Roialti na piv miliarda: BEB zaiavyla pro pidozru M. Fridmanu u vidmyvanni koshtiv cherez kolyshnii Alfa-Bank. Forbes Ukraine, 18.08.2023 [Half a billion in royalties: BEB announced suspicions of M. Fridman in money laundering through the former Alfa-Bank. Forbes Ukraine, 08/18/2023]. Available at: https://forbes.ua/money/royalti-na-pivmilyarda-beb-zayavila-pro-pidozru-mikhaylu-fridmanu-u-vidmivanni-koshtiv-cherez-kolishniy-alfa-bank-18082023-15499
Ukhvala slidchoho suddi Shevchenkivskoho raionnoho sudu m. Kyieva u spravi № 761/9337/22 (KP № 42022000000000463). YeDRSR, dok. № 105054037 [Decision of the investigating judge of the Shevchenkivskyi district court of Kyiv in case No. 761/9337/22 (CP No. 42022000000000463). EDRSR, doc. No. 105054037]. Available at: https://reyestr.court.gov.ua/Review/105054037
Ukhvala slidchoho suddi Shevchenkivskoho raionnoho sudu m. Kyieva u spravi № 761/19170/23. YeDRSR, dok. № 111745698 [Decision of the investigating judge of the Shevchenkivskyi district court of Kyiv in case No. 761/19170/23. EDRSR, doc. No. 111745698]. Available at: https://reyestr.court.gov.ua/Review/111745698
Fridmanu zaiavyly pro pidozru cherez makhinatsii iz Sens Bankom. ZN.ua, 18.08.2023 [Fridman was declared under suspicion due to fraud with Sense Bank. ZN.ua, 08/18/2023.]. Available at: https://zn.ua/ukr/ECONOMICS/fridmanu-zajavili-pro-pidozru-cherez-makhinatsiji-iz-sens-bankom.html
Chuhrii H.A., Chuhrii N.A. (2018). Metodyka vyznachennia stavky roialti u dohovorakh transferu tekhnolohii [Methodology for determining the royalty rate in technology transfer agreements]. Problemy systemnoho pidkhodu v ekonomitsi, no 4, p. 110-117.
Chuhrii N.A. (2017). Roialti yak instrument zaluchennia investytsii v innovatsiinyi rozvytok ahrarnoho pidpryiemnytstva [Royalty as a tool for attracting investments in the innovative development of agricultural entrepreneurship]. Naukovyi visnyk Uzhhorodskoho natsionalnoho universytetu. Seriia.: Mizhnarodni ekonomichni vidnosyny ta svitove hospodarstvo, no 14(2), p. 182-186.
Court of Justice of the EU. Commission v Ireland and Others (C-465/20 P), 10.09.2024 (Apple state aid; functional analysis of IB). Available at: https://curia.europa.eu
OECD. Transfer Pricing Guidelines for Multinational Enterprises and Tax Administrations (DEMPE functions on intangible assets). Available at: https://www.oecd.org/en/topics/sub-issues/transfer-pricing.html
OECD/G20. Base Erosion and Profit Shifting (BEPS): Action Plan (steps 5, 8–10). Available at: https://www.oecd.org/tax/beps/
OECD/G20. Pillar Two – Global Anti-Base Erosion Model Rules (global minimum tax 15%). Available at: https://www.oecd.org/en/topics/sub-issues/global-minimum-tax.html
Copyright (c) 2026 О.В. Єлхін
This work is licensed under a Creative Commons Attribution 4.0 International License.
